Оборотный капитал
организации представляет собой часть его капитала (пассивов), вложенного в оборотные активы и обеспечивающего непрерывность и бесперебойность хозяйственного оборота.
Оборотными активами
является совокупность материально-вещественных ценностей, используемых в качестве предметов труда и действующих в натуральной форме, как правило, в течение одного производственного цикла, а также часть средств труда, которые не относятся к основным фондам.
Оборотные средства
представляют собой стоимостную оценку оборотных активов, являющуюся базой для формирования себестоимости продукции (работ, услуг), цены и финансового результата (прибыли).
Оборотные средства передают свою стоимость на вновь созданный продукт полностью и в соответствии с производственным циклом меняют денежную форму на материалы
по-вещественную: Д -э, T -э Д1.
Для оборотных средств как части капитала организации характерны три особенности:
во-первых, они должны быть вложены заранее, авансированы до получения доходов;
во-вторых, они в качестве ресурсов не расходуются, не потребляются, но постоянно возобновляются (регенерируются) в хозяйственном обороте;
в-третьих, относительная потребность в оборотных средствах зависит от объема хозяйственной деятельности и
должна регулироваться.
B бухгалтерском балансе оборотные активы размещены во втором разделе и включают в себя:
· запасы (стр. 210),
· НДС по приобретении ценностями (стр. 220),
· дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) (стр. 230),
· дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) (стр. 240),
· финансовые вложения (стр. 250),
· денежные средства (стр. 260),
· прочие оборотные активы (стр. 270).
Оборотные активы можно классифицировать по следующим признакам.
1. По их участию в хозяйственной деятельности:
· оборотные производственные фонды (в сфере производства);
· фонды обращения (в сфере обращения).
2. По принципу Необходимости 1тлапирования:
· нормируемые;
· ненормируемые.
3. По источнику образования:
· собственные и приравненные к ним;
· заемные;
· привлеченные.
Оборотные производственные фонды включают: а) оборотные средства в производственных запасах, в том
числе:
· сырье;
· основные материалы;
· покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия;
· вспомогательные материалы;
· топливо;
· тара;
· запасные части.
Производственные запасы создаются на складах предприятия вследствие периодичности поставок сырья (например, через 12 дней), материалов (3 дня), покупных и комплектующих изделий (15 дней), топлива (20 дней). B стоимостном выражении эти складские запасы первоначально требуют вложения определенного капитала и в составе текущих активов являются имуществом действующего предприятия;
б) оборотные средства в производстве, в том числе:
· незавершенное производство,
· полуфабрикаты собственного производства,
· расходы будущих периодов.
Вложения в незавершенное производство связаны с протеканием производственных процессов - чем длиннее цикл производства, тем больший капитал требуется для обеспечения его непрерывности при помощи заделов на всех его стадиях.
Фонды обращения представляют собой:
а) готовую продукцию:
· на складе в ожидании упаковки, оформления документов, формирования транспортных партий и отгрузки например, 5 дней, что также означает затраты капитала;
· отгруженную, на которую в соответствии с условиями договора покупателю не перешло право собственности;
б) денежные средства и расчеты, в том числе:
· денежные средства на счетах в кассе и в банках;
· средства в расчетах;
· дебиторская задолженность.
K ненормируемым оборотным средствам относятся:
· денежные средства на счетах в банках;
· товары сезонного хранения;
· товары, принятые на ответственное хранение;
· средства, вложенные в дебиторскую задолженность и др.
K нормируемым оборотным средствам относятся:
· запасы материалов, сырья, топлива, покупных комплектующих изделий;
· товары текущего хранения на складах и в пути;
· денежные средства и кассе и в пути;
· прочие активы (тара, подотчетные суммы, расходы будущих периодов).
Нормирование оборотных средств проводится с целью установления их оптимального, экономически обоснованного размера, обеспечивающего нормальную работу организации.
При недостаточности или неэффективном использовании оборотных средств финансовое состояние организации резко ухудшается, что непосредственно сказывается на его платежеспособности и, в конечном счете, грозит банкротством.